Analyse technique détaillée du CAC 40 au 2 mai 2025
1. Analyse des chandeliers (Candlestick Analysis)
Le graphique journalier du CAC 40 met en lumière une tendance baissière forte au cours des semaines précédentes suivie par une tentative de reprise depuis mi-avril. La séance d’aujourd’hui se caractérise par un chandelier haussier avec une clôture en hausse de +0,50%, témoignant d’un certain optimisme au sein du marché.
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On observe précédemment un gap baissier suivi de plusieurs longues mèches basses (lower wicks) sur les chandeliers, signe d’un support potentiel sous 7129, correspondant également au niveau indiqué par la SuperTrend. Cela suggère une pression acheteuse à ces niveaux.
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Le chandelier du jour présente un corps relativement moyen sans long upper shadow, indiquant un contrôle toujours partagé entre acheteurs et vendeurs. Aucun pattern classique fort comme bullish engulfing ou hammer n’est formé mais la dynamique de reprise est claire.
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La phase de consolidation actuelle entre 7300 et 7600 pourrait être vue comme la formation d’un range, où le prix lutte pour franchir la résistance clé située autour de 7650.
2. Analyse RSI (Relative Strength Index)
Le RSI est à 52,32, proche de la zone médiane (50), marquant un équilibre relatif entre forces acheteuses et vendeuses.
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Le RSI est sorti de la zone de survente (<30) suite à la forte baisse, confirmant la fin du momentum baissier extrême.
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Pas de divergence notable entre le RSI et le prix, suggérant que la tendance à court terme est neutre mais avec un potentiel de continuation de la hausse modérée.
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Il est important de surveiller une éventuelle montée au-dessus de 60-70 qui renforcerait le biais haussier, ou une rechute sous 40 qui signalerait un retour de la pression vendeuse.
3. Analyse ADX (Average Directional Index)
L’ADX est à 24,15, indiquant qu’une tendance commence à se développer mais reste encore relativement faible en intensité.
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L’ADX a baissé par rapport à des niveaux plus élevés antérieurs, ce qui dénote une perte de force de la tendance précédemment baissière.
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Un ADX entre 20 et 25 indique que le marché est dans une phase de consolidation ou un début de tendance non encore très affirmée.
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La surveillance d’une poussée au-dessus de 25-30 sera cruciale pour confirmer une tendance haussière solide.
4. Analyse SuperTrend
La SuperTrend (10, 3) donne actuellement un signal d’achat (ligne verte) avec un niveau support vers 7129, qui a agi comme un point d’appui crucial lors de la récente correction.
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La récente transition d’un signal de vente (ligne rouge) à un signal d’achat de la SuperTrend confirme le renversement technique entamé.
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Le prix teste actuellement la résistance située au niveau de la SuperTrend soldée autour de 7600-7650, un test décisif pour le maintien de la dynamique.
5. Support & Résistance
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Support majeur : 7129, coïncidant avec le précédent point bas et la ligne basse de la SuperTrend. Niveau à surveiller en cas de correction pour détecter une potentielle invalidation du rebond.
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Résistance majeure : 7650, zone où le prix bute plusieurs fois ces dernières séances, et où la SuperTrend a basculé récemment de rouge à vert. Il s’agit d’un niveau clé pour confirmer une poursuite haussière.
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Historique : Ce seuil de 7650 a joué un rôle pivot depuis plusieurs mois, souvent support devenu résistance lors des phases baissières.
6. Insights Actionnables
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Biais actuel : NEUTRAL mais à surveiller de près un franchissement clair de 7650 qui activerait un biais BUY avec un potentiel de rallye vers 7800 à moyen terme.
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À la baisse, un retour sous 7129 invaliderait la reprise et engagerait potentiellement la poursuite de la chute vers les creux d’avril autour de 6800.
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Volume non visible ici mais la confirmation d’une breakout ou d’une fausse sortie doit impérativement être validée par un volume supérieur à la moyenne.
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Le RSI devra être surveillé pour détecter une surchauffe (>70) ou une rechute baissière rapide.
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Le niveau ADX actuel souligne que la tendance est encore jeune, il faudra attendre une montée plus nette pour engager des positions plus agressives.
7. Observations Complémentaires
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Pas de formation claire de « head and shoulders » ni de triangle visible à ce stade ; le marché semble s’organiser pour une phase de consolidation avant un objectif directionnel clair.
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La dynamique globale reste marquée par la volatilité, avec un canal baissier brisé récemment, suggérant que le marché pourrait être à l’aube d’un nouveau cycle plus haussier ou d’un range prolongé.
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La présence d’un support dynamique (SuperTrend) indique que les algorithmes et traders techniques surveillent de près ce niveau.
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Les investisseurs devraient rester prudents, car la dernière période a été marquée par des mouvements rapides et brusques, signe d’une nervosité latente.
Conclusion
La séance d’aujourd’hui sur le CAC 40 traduit une tentative de stabilisation après une correction marquée. Le chandelier positif, l’activation du signal SuperTrend en vert, ainsi que un RSI neutre, suggèrent que la pression vendeuse a diminué mais que le marché reste prudent.
Le test de la résistance autour de 7650 sera le catalyseur clé pour la prochaine phase. Un breakout confirmé avec volume important pourrait enclencher une hausse durable, tandis qu’un rejet vers ce niveau ramènerait le CAC dans un range à court terme.
Les traders et investisseurs doivent donc suivre ces niveaux critiques ainsi que l’évolution des indicateurs techniques (RSI et ADX) pour juger de la solidité de la tendance et calibrer leurs stratégies (buy/sell/hold).
Pour demain, en l’absence de signe clair d’impulsion, la prudence et l’observation demeurent de mise, avec une légère préférence à la neutralité jusqu’à confirmation de la direction.