Analyse technique détaillée de l’ETF Amundi MSCI World Swap (UCITS ETF) au 23 septembre 2025
1. Analyse des chandeliers (Candlestick Analysis)
Le graphique journalier présente une phase de consolidation après une tendance haussière marquée depuis plusieurs mois. Ces derniers jours, les chandeliers affichent principalement des petites bougies avec des corps réduits, signe d’une perte d’élan acheteur.
- Aucun pattern de retournement clair (comme un bullish engulfing ou hammer) n’est visible ces derniers jours, indiquant une absence de signe fort d’entrée ou sortie de position immédiate.
- L’amplitude des bougies est faible, témoignant d’une phase de range, avec les prix qui oscillent autour des 580-585 points.
- Une tentative récente de percée à la hausse sur la résistance à 586 n’a pas été confirmée, la clôture s’étant faite en dessous, suggérant un rejet temporaire des prix plus élevés.
2. RSI (Relative Strength Index)
Le RSI à 14 jours est à 64.88, proche de la zone de légères surchauffes (généralement au-dessus de 70). Cela signifie que le marché est plutôt dans une dynamique positive mais sans excès immédiat, donc ni suracheté ni survendu.
- Pas de divergence baissière ou haussière notable. Le RSI confirme une énergie modérée du mouvement haussier précédent.
- Reste à surveiller une éventuelle rupture au-dessus de 70 qui confirmerait un excès court terme et pourrait annoncer un repli ou une pause.
3. ADX (Average Directional Index)
L’ADX est à 14.7, ce qui est un niveau assez bas et indique une tendance peu affirmée à l’heure actuelle.
- Ce niveau sous 20 montre que la force du trend est faible.
- Le graphique témoigne donc d’une phase de consolidation ou d’incertitude où ni les bulls ni les bears ne prennent clairement le contrôle.
4. SuperTrend
Le SuperTrend est actuellement en position acheteuse (buy signal) avec une ligne verte située vers 574 points.
- Le prix évolue nettement au-dessus de ce niveau indiquant que tant que le cours reste au-dessus de ce support dynamique, la tendance de fond reste haussière.
- Aucun flip de signal SuperTrend récent, renforçant une stabilité technique malgré le ralentissement du momentum.
5. Support & Résistance
- Support majeur identifié à 574 points, coïncidant avec le SuperTrend. Historiquement, ce niveau a plusieurs fois agi comme un angle bas significatif permettant aux acheteurs d’intervenir.
- Résistance claire à 586 points, niveau testée ces derniers jours mais que les prix n’ont pas réussi à franchir durablement.
Cette zone résistance a freiné plusieurs tentatives haussières, matérialisant un plafond psychologique et technique important.
6. Biais général (Trend Bias)
La tendance sous-jacente reste haussière mais ralentie, le manque de confirmation via un ADX faible et un RSI sous la zone d’excès indique un biais neutre.
Le prix se trouve dans un range latéral, entre 574 (support) et 586 (résistance), nécessitant une confirmation claire pour trancher la direction future.
7. Scénarios et recommandations
- ** scénario haussier :** Une clôture quotidienne au-dessus de 586 avec un volume en hausse confirmerait un breakout vers de nouveaux sommets, justifiant un achat avec un objectif vers 600 et plus.
- ** scénario baissier :** En cas de cassure du SuperTrend et du support à 574, accompagnée d’un RSI tendant vers 50 ou moins, le risque d’une correction plus marquée serait accru, signalant de se protéger ou alléger.
8. Autres observations
- Aucun pattern classique comme head and shoulders, double top ou triangle n’est en formation visible ce jour.
- La dynamique est donc en latéralisation sans volatilité excessive ni force claire. La patience reste de mise.
- Le volume (non visible ici) sera un facteur important à suivre pour valider toute accélération haussière ou baisse continue.
Conclusion
L’analyse technique de l’ETF Amundi MSCI World souligne un contexte de pause dans la forte tendance haussière précédente. Le RSI proche de 65 mais pas encore suracheté, l’ADX sous les 20, et le SuperTrend toujours en mode buy forment un tableau équilibré où le marché attend un catalyseur.
Le niveau pivot à surveiller est le range 574-586. La rupture nette de l’une ou l’autre borne donnera une direction claire. En attendant, le biais est neutre avec une préférence pour la prudence et le respect des niveaux de support testés.
Les traders peuvent donc envisager de rester en position d’attente ou de consolidation, avec une gestion stricte des stops en dessous de la zone SuperTrend, à 574. Une confirmation claire d’un breakout serait nécessaire pour revenir dans une posture agressive d’achat.
Ce type d’environnement technique est caractéristique d’une phase d’accumulation avant une potentielle nouvelle impulsion « . Il conviendra d’être vigilant sur l’évolution des volumes et des indicateurs courts termes pour adapter la stratégie.
Cette analyse rigoureuse et détaillée vous permet d’aborder la séance prochaine avec une vision claire des enjeux et niveaux clés, facilitant la prise de décisions éclairées dans ce contexte technique délicat.
