Analyse technique détaillée du S&P 500 – Session du 1er juillet 2025
Analyse des Chandeliers (Candlestick Analysis)
Aujourd’hui, le S&P 500 affiche un chandelier en petite bougie rouge, marquant une fermeture légèrement inférieure à l’ouverture, ce qui traduit une certaine hésitation après plusieurs séances haussières successives. La tendance de court terme demeure bullish, comme en témoigne la série régulière de hauts et bas ascendants depuis le creux d’avril. On identifie également une phase de consolidation relative autour du niveau des 6200 points, où de petits dojis et chandelier à corps réduit apparaissent, signalant un équilibre fragile entre acheteurs et vendeurs.
Il n’y a pas de signal de renversement clair, tel qu’un bearish engulfing ou un shooting star, mais la proximité du haut historique et la présence de ce léger recul pourraient annoncer un pullback technique limité. On note un support immédiat au voisinage de 6020, zone historique déjà testée et validée par le SuperTrend comme plancher dynamique.
Analyse RSI (Relative Strength Index)
Le RSI est actuellement à 70.61, ce qui traduit une situation de surachat modérée. Cela corrobore le léger recul observé sur le prix, suggérant que le marché est potentiellement en phase d’épuisement acheteur à court terme. Cependant, ce niveau n’annonce pas un retournement brutal. Il faut aussi noter l’absence de divergences baissières sur le RSI ; ce dernier suit fidèlement la progression des prix, confirmant la solidité relative de la tendance haussière.
Un maintien du RSI au-dessus des 60 signifierait la persistance d’une dynamique positive. Une baisse en dessous de 50 pourrait en revanche indiquer un changement plus significatif dans la psychologie de marché.
Analyse ADX (Average Directional Index)
L’ADX affiche une valeur de 20.29, ce qui est proche du seuil de 20, souvent considéré comme le limite entre une tendance faible et une tendance forte. Après un long recul de l’ADX depuis le sommet de fin avril, on observe un léger redressement, signalant une possible reprise de la force de la tendance.
Cependant, cet ADX reste encore en zone basse, illustrant que la tendance haussière actuelle manque encore de conviction forte ou d’impulsion importante. L’indicateur laisse entendre que nous sommes dans une phase de consolidation sous-jacente avec une probabilité d’émergence d’une nouvelle impulsion haussière si l’ADX franchit durablement les 25-30.
Analyse SuperTrend
Le SuperTrend fournit un signal BUY clair depuis la mi-avril lorsque la ligne verte est apparue sous les bougies. Cette ligne dynamique s’est ensuite relevée régulièrement, soutenant l’évolution positive du prix. Le niveau du SuperTrend se positionne aujourd’hui vers 6021, révélant le principal support dynamique.
Aucun flip récent du SuperTrend n’a été enregistré, ce qui signifie que la trajectoire haussière reste intacte en dépit de la légère correction du jour. La distance entre le prix actuel (6195) et cette ligne verte conforte la bonne solidité du mouvement haussier récent.
Support et Résistance
Le support principal se trouve autour de 6020, zone à la fois psychologique et technique importante, qui a servi de point d’appui solide depuis fin mai et début juin, validée par le SuperTrend et les volumes d’achat observés.
La résistance majeure se situe près des 6200-6210, proche du plus haut intrajournalier atteint ces dernières séances. Cette résistance est un seuil critique qui, en cas de franchissement net et confirmé par un volume accru, ouvrirait la voie à une extension haussière vers de nouveaux records.
Historiquement, cette zone a souvent généré des pauses mais jamais un retournement marqué à ce stade, ce qui est un facteur technique rassurant pour les acheteurs.
Synthèse et Biais
Malgré une légère correction intra-session et un RSI typiquement en zone de surachat, le biais reste résolument BUY. Le marché montre une tendance haussière installée, corroborée par la position positive du SuperTrend et une ADX en phase de redémarrage, signalant un regain potentiel de momentum.
Les niveaux à surveiller sont donc :
- Support à 6020 (invalidation possible du biais haussier en cas de cassure significative)
- Résistance à 6200-6210 (niveau clé pour la confirmation d’une poursuite de la tendance)
La gestion des risques devra porter une attention particulière à la réaction sous le support dynamique du SuperTrend, ainsi qu’à la confirmation de rupture des résistances par une augmentation des volumes.
Autres Observations
Il n’y a pas de formation chartiste majeure type head and shoulders ou triangle discernable actuellement, ce qui indique que la tendance n’est pas en phase de restructuration majeure mais plutôt d’une consolidation en continuation.
Le volume n’est pas visible sur ce graphique, mais la stabilité récente des prix autour des plus hauts suggère un marché qui digère ses gains sans signe d’éclatement ou de panique.
Le contexte macroéconomique et la dynamique globale des américaines semblent soutenir ce momentum, mais toute lecture devra rester prudente face à une possible pause technique après plusieurs semaines de forte progression.
Conclusion & recommandations:Les indicateurs techniques confirment une tendance haussière, malgré un RSI proche des limites de surachat et un ADX encore modéré. Le SuperTrend supporte solidement le prix, et le niveau de support à 6020 est un point clé à défendre.
Une stratégie BUY est recommandée à court terme, avec prise de bénéfices partielle envisagée vers la résistance 6200-6210, en attendant la confirmation claire d’une rupture. La vigilance reste de mise en cas de cassure baissière sous 6020, cas où un repli plus marqué pourrait se matérialiser.
Surveillance des volumes et des chandeliers dans les prochaines séances sera primordiale pour anticiper le prochain mouvement significatif.