Analyse complète technique du S&P 500 au 23 juillet 2025
Candlestick Analysis
Aujourd’hui, le S&P 500 a clôturé en hausse, avec une bougie journalière haussière caractérisée par un corps plein sans grandes mèches, traduisant une nette domination des acheteurs tout au long de la séance. Il n’y a pas de formation de pattern spécifique comme un bullish engulfing ou un doji aujourd’hui, mais le mouvement s’inscrit dans une série de petites bougies haussières consécutives qui marquent une progression régulière et maîtrisée.
Le marché affiche un trend haussier clair sur le court terme, soutenu depuis le rebond amorcé début mai, avec plusieurs pullbacks infructueux sous des niveaux tests. Il est à noter l’absence de pullback majeur ces dernières semaines, démontrant une dynamique solide et une confiance accrue. L’absence de chandelier à longue mèche supérieure ou à ombre haute importante suggère que les vendeurs peinent à reprendre la main.
RSI (Relative Strength Index)
Le RSI est actuellement à 72.59, indiquant une situation de surachat. Classiquement, un RSI au-dessus de 70 signale que l’actif est potentiellement suracheté, ce qui peut presager une correction ou une consolidation prochaine. Cependant, en contexte de tendance forte, ces niveaux peuvent se maintenir plusieurs jours, voire semaines, sans correction significative.
On ne distingue pas de divergence baissière marquée entre le RSI et les prix, ce qui confirme que la dynamique haussière reste intacte. L’indicateur vient d’atteindre et dépasser le seuil 70, ce qui doit cependant inciter à une certaine prudence dans les prises de position longues nouvelles.
ADX (Average Directional Index)
L’ADX est à 31.57, ce qui indique une tendance modérément forte. Les valeurs d’ADX supérieures à 25 confirment la présence d’une tendance, ici clairement haussière. On observe que l’ADX est en phase ascendante depuis début juillet, signalant un renforcement progressif du trend.
La progression de l’ADX valide la consolidation et la poursuite de la tendance haussière. Il est important de garder un œil sur une éventuelle baisse de cet indicateur, qui pourrait annoncer un affaiblissement du momentum.
SuperTrend
Le SuperTrend affiche un signal BUY depuis plusieurs semaines, actuellement positionné à 6195.41, bien en dessous du cours de clôture à 6339.10, confirmant la tenue d’un support dynamique solide. Aucun flip récent sur le SuperTrend n’a été détecté, renforçant la confiance dans la continuation de la tendance.
Ce support dynamique agit comme un niveau de protection efficace en cas de replis, et la distance entre prix et SuperTrend suggère une marge suffisante avant que le signal ne bascule vers une phase vendeuse.
Support & Resistance
Le support principal à surveiller se situe autour de 6200, niveau qui correspond aussi au SuperTrend et qui a déjà servi de plancher lors des pullbacks précédents. Historiquement, cette zone est un socle technique solide, validé à plusieurs reprises sur les dernières semaines.
La résistance majeure se trouve aux alentours de 6350-6370, correspondant aux sommets récents non franchis. Le prix est actuellement proche de ce seuil, ce qui constitue une zone critique pour le prochain mouvement. Un breakout confirmé au-dessus de cette résistance pourrait ouvrir la voie vers une poursuite de la tendance haussière, mais un rejet à ce niveau pourrait engendrer une correction ou une phase de range.
Actionable Insights
- Bias : BUY sur le trend moyen terme, compte tenu du SuperTrend acheteur et de la dynamique RSI/ADX favorable.
- Il est conseillé de rester prudent sur de nouvelles positions longues à cause du RSI en zone de surachat et de la proximité avec une résistance technique importante.
- Surveiller impérativement la zone de résistance 6350-6370 : un précieux breakout avec un volume en hausse pourrait signaler un rallye supplémentaire.
- En cas de rejet, anticiper un possible retracement vers le support dynamique à 6200, niveau clé servant d’invalidation de scénario haussier.
- Une baisse en dessous du SuperTrend à 6195 annulerait la configuration haussière et inviterait à une prise de bénéfices ou à un repositionnement à la vente.
Other Notable Observations
Le graphique ne présente pas de figures classiques telles que head & shoulders ou triangles à court terme, mais on distingue une évolution en canal large ascendant depuis plusieurs mois. La tendance de fond est donc bien haussière et structurée.
Le volume n’est pas directement visible sur ce graphique, toutefois la constance du mouvement et la dynamique RSI/ADX laissent penser à un appui solide des acheteurs, sans excès spéculatif.
En résumé, le S&P 500 reste dans un trend haussier affirmé avec des signaux techniques au vert, mais à l’approche immédiate d’une résistance majeure et avec un RSI en zone de surachat, la prudence est recommandée. Une confirmation de breakout serait le déclencheur d’une nouvelle phase d’accélération, tandis qu’un rejet ouvrirait la voie à une consolidation bienvenue dans ce contexte. Les niveaux clés à suivre sont donc 6350-6370 en résistance, et 6200 en support majeur.
Cette analyse robuste permettra aux investisseurs de naviguer avec rigueur dans les prochaines séances, à l’affût des signaux d’entrée et de sortie pertinents pour optimiser leur gestion de risque et leur performance.
